Dovresti comprare ETF senza commissioni?

Dati da Forbes

Come si può vedere, la maggior parte delle società di intermediazione e società di fondi offrono i propri ETF senza commissioni. Tuttavia, in genere addebitano commissioni per l’acquisto di azioni di ETF di aziende concorrenti. Gli investitori dovrebbero considerare attentamente quali ETF funzionano meglio per i loro obiettivi di investimento e scegliere il miglior broker o società di fondi di conseguenza.

In alcuni casi, a seconda della frequenza di trading e della scelta dei fondi, gli investitori dovrebbero scegliere quale società di intermediazione o società di fondi utilizzare per scambiare ETF. Per esempio, se tutte le loro esigenze di ETF possono essere soddisfatte con Vanguard, un investitore può aprire un conto con Vanguard e comprare e vendere ETF direttamente lì.

Quando acquistare ETF senza commissioni

Gli ETF senza commissioni non sono sempre un commercio intelligente. Per esempio, se avete un IRA presso Schwab e scambiate spesso ETF Vanguard, i vostri costi di trading saranno troppo alti per giustificare l’acquisto, la detenzione e la vendita dei fondi Vanguard.

Tuttavia, se sei un investitore purista di Vanguard e puoi soddisfare tutti i tuoi obiettivi di investimento investendo esclusivamente nei loro fondi comuni ed ETF, non ha senso comprare ETF da altre società di intermediazione o società di fondi.

È importante notare che gli ETF sono molto simili alle materie prime, il che significa che tutti i fondi che condividono lo stesso obiettivo o che hanno lo stesso benchmark avranno partecipazioni simili o identiche. Pertanto, i migliori ETF sono spesso quelli che hanno le spese più basse.

Quindi, se il tuo conto di intermediazione è presso Vanguard e hai bisogno di un S&P 500 Index ETF, dovresti comprare il Vanguard S&P 500 ETF senza commissioni (VOO). Le partecipazioni saranno identiche a quelle di qualsiasi altro fondo che segue l’S&P 500; quindi quello con le spese più basse è il miglior ETF da scegliere per l’investitore a lungo termine.

Quando gli investitori dovrebbero evitare di comprare ETF senza commissioni

Gli ETF senza commissioni non hanno senso quando la società di intermediazione o la società di fondi dove si tiene il conto applica commissioni o spese di trading. L’unica eccezione a questa regola è quando un investitore detiene un conto presso una particolare società di intermediazione o società di fondi che ha commissioni per la negoziazione di ETF, ma l’investitore non effettua scambi frequenti.

Gli investitori dovrebbero evitare di acquistare ETF presso società di intermediazione o società di fondi dove i costi di negoziazione superano il valore di acquisto e detenzione dell’ETF. Per esempio, se un investitore ha l’opportunità di comprare e tenere un ETF presso una certa società di intermediazione, e il rapporto di spesa dell’ETF è il più basso per tutti i fondi nella sua rispettiva categoria, ma la società di fondi addebita 10 dollari per ogni operazione, non avrà senso comprare l’ETF per un investitore che vuole fare investimenti mensili.

Per un esempio più specifico, consideriamo uno scenario in cui un investitore ha un IRA presso Schwab ma vuole comprare azioni di una particolare categoria di ETF che è disponibile solo presso Vanguard o iShares. Se l’investitore vuole comprare $100 dell’ETF su base mensile, i costi di trading sono $8.95 al mese. Questo è quasi un 9,00 per cento di spesa per l’acquisto del fondo.

Linea di fondo sugli ETF senza commissione

Siccome la maggior parte degli ETF sono fondi indicizzati gestiti passivamente che tracciano gli stessi indici rispettivi, non ha senso comprare azioni che fanno pagare una commissione. Per esempio, ogni fondo comune ed ETF che traccia l’indice S&P 500 possiede gli stessi titoli. Perché comprare un fondo che addebita una commissione quando ci sono opzioni che sono senza commissione?

Acquistare un ETF senza commissione ti lascia con più contanti nel tuo investimento invece di andare a coprire le commissioni del tuo broker. D’altra parte, però, siate consapevoli di altri costi come le commissioni di gestione. Una società di intermediazione può cercare di spingervi a investire nel loro ETF senza commissioni, ma trascurare di sottolineare che ha un rapporto di spesa più alto e in realtà costa di più di un ETF simile di un’altra società che richiede una commissione.

Inoltre, è importante notare altre differenze con gli ETF. Per esempio, gli ETF che sono nuovi o poco scambiati hanno tipicamente livelli più bassi di liquidità. Questo significa che un ETF piccolo e poco negoziato potrebbe avere costi di trading più alti di un ETF più grande e ampiamente negoziato. Si pagano questi costi di negoziazione più elevati attraverso uno spread più ampio tra offerta e domanda quando si va ad acquistare azioni di un ETF scarsamente negoziato.

La linea di fondo è che gli investitori dovrebbero generalmente cercare ETF con spese basse e senza costi di negoziazione (senza commissioni) quando possibile.

Disclaimer: Le informazioni su questo sito sono fornite solo a scopo di discussione, e non devono essere interpretate come consigli di investimento. In nessun caso queste informazioni rappresentano una raccomandazione ad acquistare o vendere titoli.